建筑板块强势拉升，华蓝集团等多股涨停，各地重大基建项目加快推

　　建筑板块8日盘中强势拉升，截至发稿，华蓝集团20cm涨停，山水比德涨逾11，龙建股份、中岩大地、中天精装、中化岩土、北新路桥、安徽建工、腾达建设等涨停，交建股份涨逾9，设研院、苏交科涨幅超8。
　　消息面上，自年初以来，全国各地积极加速推进重大项目开工建设，助力经济开门红。据记者不完全统计，截至4月7日，全国至少有20个省市发布了一季度重大项目开工有关情况，所涉开工项目的总投资规模超9万亿元。
　　根据光大证券研究所统计，目前已有24个省市披露2022年重大项目建设计划，共涉及12。7万亿元年度投资规模。其中，11个省市披露具体投向，投向基建项目的比重为47。这意味着多地都为全年准备了较大比例数量的重大基建项目。
　　国家统计局数据显示，今年前两月基础设施投资同比增长8。1，增速比2021年全年加快7。7个百分点。
　　当前，进入二季度后，各地尚未放缓重大项目开工建设的脚步，清明假期后的首个工作日，河南就举行了全省第四期三个一批（签约一批、开工一批、投产一批）项目建设活动，较年初举行的第三期活动项目数量进一步扩大，共签约项目560个，开工项目1009个，投产项目785个，开工项目总投资达到6328亿元。此外，如安徽、黑龙江等多地也在4月7日举办了重大项目集中开工仪式。
　　在多位专家看来，进入二季度后，因天气逐渐转暖，项目施工环境改善，还将进一步加速项目建设进度。民生银行高级宏观研究员王静文就指出，随着天气转暖，建筑业施工好转，各地重大基建项目加快推进，3月建筑业商务活动指数较上月上升0。5个百分点至58。1。3月螺纹钢期货结算价环比上涨2。6，全国水泥价格指数环比上涨1。8。整体来看，一季度基建投资增速预计将提升至9左右。
　　东吴证券认为，稳增长有望持续加码，中期基建链条景气继续上行。财政收支、专项债发行反映财政政策持续发力保障资金端，建筑业PMI、各省投资计划说明项目落地节奏显著加快，此轮政策重点支持交通、保障性安居工程、水利等领域，对传统交通市政基建项目拉动仍然突出。建议从以下三个方向关注建筑板块的投资机会：（1）稳增长继续发力下基建市政链条景气和估值提升：看好估值仍处历史低位、业绩稳健的基建龙头企业估值持续修复机会，关注中国交建、中国中铁、中国铁建、苏交科、中国建筑（中海资产估值修复）等。
　　（2）需求结构有亮点，新业务增量开拓下的投资机会：在双碳战略、绿色节能建筑等政策推进下，装配式建筑、节能降碳以及新能源相关的基建细分领域景气度较高，有相关转型布局的企业有望受益。日前《十四五建筑节能与绿色建筑发展规划》出台，提出推广建筑光伏、装配式建造装修等。建议关注装配式建筑方向的鸿路钢构、华阳国际、亚厦股份、中铁装配；新能源业务转型和增量开拓的中国电建、中国能建等；受益建筑光伏市场放量的精工钢构、森特股份、东南网架等，绿色建材（铝模板）租赁服务商志特新材等。
　　（3）国企改革方向：2022年是国企改革三年行动的收官之年，预计国企改革在稳步推进的同时，此前在企业治理结构、强化激励、混改以及提高效率激发活力等方面的改革红利有望进入释放期，建议关注有降本增效下业绩改善、新业务转型布局以及资产重组等方向，关注四川路桥、中国电建、山东路桥、中国中冶等。